里昂发表报告,预计澳门今年赌收按年温和增长4%至293亿美元,较市场预测低2%。该行认为,除了赌收市场占有率的变动外,濠赌股是否会在此温和增长中向股东回馈更多现金,将是其关注的焦点。
该行预计,澳门濠赌股去年第四季Ebitda将录得季度增长5%至20.17亿美元,预期Ebitda利润率按季持平。
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里昂指,博彩行业今年EV/Ebitda为9.3倍。金沙中国(01928.HK) +0.400 (+2.230%) 沽空 $1.32亿; 比率 33.240% 及银河娱乐(00027.HK) +0.350 (+1.111%) 沽空 $6.09千万; 比率 15.301% 仍然是其首选。
同时将银河娱乐目标价由46.6元轻微下调至46.5元,新濠博亚(MLCO.US) 目标价由8.1美元降至7.6美元,以反映其上市持股(Wynn Resorts及Studio City)按市价计值的变动。其他濠赌股目标价则维持不变,详见另表。(ha/w)(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-01-20 16:25。) (美股为即时串流报价; OTC市场股票除外,资料延迟最少15分钟。)
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