<汇港通讯> 碧桂园(02007.HK) -0.025 (-4.808%) 沽空 $9.30万; 比率 0.145% 公布涉及建议重组可能进行的多项交易。倘落实，建议重组将使集团实现大幅去杠杆化，目标是减少债务超过110亿美元，前提是债权人选择去杠杆化程度最大的计划对价选项、所有强制性可转换债券及SCA认股权证均转换为新股份，且股东贷款根据建议重组的条款转为股权。
受限於重组生效日期的发生并受限於债权人对计划对价选项的选择，公司将发行以下债券：(i)本金总额最高为75.15亿美元的强制性可转换债券(A)，其中(i)最高75亿美元将支付作为计划对价，及(ii)最高1129.36万美元将支付作为重组支持协议同意费用及最高277.64万美元将根据与专案小组订立的工作费用安排支付作为工作费用；(ii)本金总额最高为54.426亿美元的强制性可转换债券(B)，作为计划对价支付；及(iii)本金总额最高为3946.14万美元的强制性可转换债券(C)，作为创兴银行双边贷款解决方案的一部分。
受限於重组生效日期的发生，公司将向选择收取SCA认股权证的第一类债权人发行SCA认股权证，赋予其认购SCA认股权证股份的权利。
公司建议根据将於股东特别大会上获批准的特别授权，发行最多9.14亿股新股份，以按照专案小组、协调委员会及可转换债券持有人小组各自的工作费用安排分别支付结欠彼等的若干工作费用。
此外，倘公司未能获得所有必要的监管批准，以发行强制性可转换债券(A)支付重组支持协议同意费用及应付予专案小组的工作费用，则公司拟按初始转换价每股2.6港元发行最多额外4221万股新股份，以根据将於股东特别大会上获批准的特别授权支付该等费用。
公司建议发行最多1684.98万股新股份，以支付大丰银行双边贷款直至2024年9月30日的应计及未付利息(包括违约利息)，金额达4380.96万港元。将发行予大丰银行的每股新股份的发行价为2.6港元，较股份於最後实际可行日期在联交所所报收市价每股0.53港元溢价约390.57%。
於2024年9月30日，公司结欠的股东贷款本金额约为11.48亿美元。於2025年11月13日交易时段後，公司与必胜订立股东贷款股权化协议。待重组生效日期发生後，股东贷款本金额约10.98亿美元(连同直至2024年9月30日所有股东贷款的所有应计及未付利息)须於重组生效日期即时抵销及结清，而公司将应必胜不时提出的书面要求，按每股资本化股份0.6港元向必胜发行相应的资本化股份。
於2025年11月13日交易时段後，CGRE、谦美(各自为公司间接全资附属公司)、必胜与公司订立股份购买协议，据此，(i)CGRE有条件同意将CGRE持有的CGWF股份及CIBS优先股出售予必胜；及(ii)谦美有条件同意将谦美持有的CGPV优先股及CIBS优先股出售予必胜。待建议出售事项完成後，各目标公司将不再为公司的非全资附属公司，且目标公司的财务业绩将不再并入公司的综合财务报表。
於建议出售事项完成後，公司将与CGWF订立管理服务框架协议，公司将向目标集团提供管理服务，自建议出售事项完成起直至建议出售事项完成後3年止。
(ST)
(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-11-18 16:25。)新闻来源 (不包括新闻图片): 汇港资讯