麥格理發表報告指,六福(00590.HK) +0.100 (+0.459%) 沽空 $39.50萬; 比率 1.433% 香港及澳門業務改善且勝於預期,上調其9月底止2024財年上半年盈測。繼集團於6月底止2024財年首季港澳同店銷售增長70%後,其在7、8月於港澳地區錄得更強勁的勢頭。雖然港澳市場受到惡劣天氣影響,本月至今仍錄得雙位數的同店銷售增長。該行又認為,內地市場同店銷售或於9月底止2024財年次財季錄得單位數倒退。
該行表示,由於港澳市場直營貢獻不斷上升,預期集團的毛利率將維持逾26%,並料公司2024財年上半年的營運利潤率將由2023財年下半年的11.8%改善至14.3%,驅動稅息前盈利(EBIT)按年增長31%。
該行上調集團2024至26財年各年淨利潤預測分別24.7%、25.1%及24.8%,目標價升12.6%至31.6元,評級為「跑贏大市」。(sl/da)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2023-12-01 16:25。)
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