花旗研究報告指,保誠(02378.HK) -5.600 (-4.355%) 沽空 $89.78萬; 比率 4.414% 得益於印尼、香港和中國内地的保單量增長,同時集團層面的利潤率大致穩定,預計按實際匯率計算,其2025財年預測新業務利潤按年增12%;預計保險業務經調整後的營運溢利將穩健按年增5%;考慮股份回購後,每股營運利潤率預計增長11%。
股息方面,在考慮股份回購後,花旗預測集團全年每股派息率將年增13%至26.14美仙,亦符合管理層對2025財年「每股派息率增長超過10%」的指引。
在將保誠估值基準推前至2026財年預測並納入最新的股票Beta值後,將保誠在倫敦上市股份的目標價從11.22英鎊上調至14.25英鎊,並將其H股的目標價從118.1港元上調至150港元;兩者均維持「買入」評級。(hc/u)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2026-02-06 16:25。)
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