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研報掘金丨中金:下調申洲國際目標價至62.48港元,維持“跑贏行業”評級
推薦 0 利好 0 利淡 1 格隆匯新聞
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| 4月7日|中金發表研報指,申洲國際2025年收入按年增8%至310億元,歸母淨利潤年降7%至58億元,剔除去年同期處置資產帶來一次性收益後按年降1%。業績低於該行預期,主要因人工成本上漲、關税分擔及人民幣升值對毛利率的拖累及匯兌虧損增加。考慮終端需求波動及宏觀因素,中金下調集團2026年每股盈利預測15%至4.09元,引入2027年預測4.38元,當前對應今明兩年市盈率10倍、10倍;下調目標價15%至62.48港元,對應2026年14倍市盈率,維持“跑贏行業”評級。新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯 | |
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