<匯港通訊> 交銀國際發表研究報告，堅定看好康方生物(09926)，維持「買入」評級及目標價115港元，該行維持依沃西內地及海外銷售峰值61億元人民幣的預測。

公司宣布依沃西單抗治療1L PD-L1陽性NSCLC的內地上市申請成功獲批，遠早於預期。同步公布了III期AK112-303/HARMONi-2研究的第一次OS中期分析結果：HR值0.777，降低死亡風險22.3%。

該行認為，本次中期分析所分得的α值較低、樣本量較小，市場應更加關注第二次及最終OS分析的結果。該研究已在內地取得完全臨床批準，體現監管機構對OS獲益趨勢的認可，因此後續分析中的OS HR結果對依沃西在內地市場的臨床和商業價值影響有限。

該行有信心海外HARMONi-7研究能在OS和PFS的雙主要終點中均取得顯著優效。 (LF)