<汇港通讯> 美银发报告指,上调东方电气(01072)H股目标价66.7%,从33港元升至55港元,A股目标价升至54元人民币。重申「买入」评级,主要原因是:1)该公司在中国电力设备领域处於领先地位,且收入强劲；2)燃气涡轮机出口潜力巨大，尤其是在发达国家。。

该行表示,考虑到来自海外的潜在燃气涡轮机订单及伊朗局势紧张後对能源安全的更加关注，将2026/2027年净利润预测分别上调13%/30%。

美国科技七巨头近日签署协议为人工智能数据中心(AIDC)供电,同时带动电力设备需求。海外同行的燃气涡轮机交付周期超过两年，这种产能紧张的局面为新兴市场的生产商带来海外扩张的机会。作为中国唯一拥有F级产品出口能力的燃气涡轮机生产商，东方电气近期收到来自新兴市场和发达国家的大量燃气涡轮机谘询，其产能充足、价格更低、交付周期更短。

鉴於伊朗局势紧张，该行对煤炭的态度更加乐观，因为这可能促使中国更加重视能源安全和独立，很有可能增加对基本负载发电厂的投资。东方电气在中国所有基本负载发电设备市场占据领先地位,有望成为受益者。(JJ)